Vinci, één van de wereldleiders in de sectoren bouw en publieke werken en onder andere ook actief in de uitbating van autowegen en luchthavens, heeft vorige week 950 miljoen euro opgehaald via de emissie van een obligatie.
Het bedrijf wordt door Moody’s als een emittent van goede kwaliteit beschouwd, getuige de rating A3 voor de senior niet-gewaarborgde schulden.
De nieuwe obligatie, die verkrijgbaar is in coupures van 100.000 euro, heeft een looptijd van 10 jaar. De vaste coupon van 1,625% wordt op jaarbasis uitbetaald.
In de eerste noteringen op de secundaire markt noteert de koers rond 99% van de nominale waarde.
De emissie was bijna 3x overschreven. Met deze obligatie kan Vinci naar eigen zeggen profiteren van de heropleving van de obligatiemarkten om de kostprijs van de schulden te verlagen en om de gemiddelde looptijd van de schulden te verlengen. De relatief volatiele markten bleken geen bezwaar om van een succesvolle plaatsing te kunnen spreken.
Wat moeten we weten over Vinci ?
Met een omzet van meer dan 40 miljard dollar is dit bedrijf één van de wereldleiders in vakterrein als concessies en onderaanneming. In een 100-tal landen stelt het bedrijf 195.000 mensen te werk.
Dit beursgenoteerd bedrijf, dat opgenomen is in de CAC40, realiseert 1/5de van de omzet via de divisies Vinci Autoroutes en Vinci Aéroports. De overige 4/5de van de omzet is afkomstig uit contracting via Vinci Energies, Eurovia en Vinci Construction.
Deze laatste is qua omzet de nummer één in de groep als marktleider in wat de Fransen als BTP (Bâtiment et Travaux Publics, of Bouw en Openbare Werken) omschrijven. Op wereldschaal is het bedrijf in dit domein nummer 5.
De divisie autowegen van de groep baat samen met de staat en met de lokale overheden 4.400 km autowegen uit. Vinci ontwerpt, bouwt en exploiteert dit wegennet in het kader van concessies op lange termijn met de Franse staat. Dagelijks maken 2 miljoen mensen gebruik van dit net.
Met bijna 200 miljoen passagiers per jaar is Vinci Airports de nummer 5 in de wereld. Het bedrijf is aanwezig in Frankrijk, Portugal (onder andere de hub van Lissabon), het Verenigd Koninkrijk, Zweden, Servië, Cambodja, Japan, de Verenigde Staten, de Dominikaanse republiek, Chili en Brazilië.
De energiepoot van de groep biedt anderzijds globale oplossingen aan op het vlak van energievoorziening, infrastructuur en aanverwante domeinen.