Aandeel van de Week: Pfizer slikt bittere pil
Optie Academy | 24.06.2013 12:50
Pfizer is bij de meesten wel bekend van het ‘blauwe wonderpilletje’ Viagra. Deze anti-impotentiepil bracht de Amerikaanse pharmaceutical aardig wat miljarden in het laatje. In 2012 bedroeg de omzet van Viagra-pillen een slordige $2 miljard. Het is het meest nagemaakt pilletje ter wereld.
Pfizer heeft de ‘eer’ om Aandeel van de Week te zijn: slikt bittere pil. Het tickersymbol van op de NYSE is PFE. Vanaf een niveau rond $31 in april, wat een multiyear high is, is het aandeel fors onder druk komen te staan. Onze technische indicatoren geven een verkoop aan: dus Pfizer is wat ons betreft uitgewerkt...
Pfizer heeft een marktkapitalisatie van circa $204 miljard. Het dividendrendement bedraagt ongeveer 3,4%.
Tijdens onze Masterclasses Opties (&Trading) komt onder meer onze checklist om een trade te doen aan bod. Onderstaand een deel van deze checklist die fungeert als kapstok. Toegepast op Pfizer -
Checklist opzetten trades Optie Academy:
1. Altijd de chart (grafiek) checken: wat is de trend? Check voortschrijdend gemiddelden (moving averages (ema’s)), zijn er gaps (koershiaten)? Noteer de steun- en weerstandsniveau’s.
Pfizer trendeert sinds medio april neerwaarts, de m.a.’s (8 en 21) zijn in mei negatief gecrossed, wat een verkoopsignaal betekent. Weliswaar herstelde het aandeel de afgelopen weken wat van $27 tot circa $30 maar de downtrend is nog intact.
Steun ligt rond $27 waarna pas een significante steun rond $23,50 (low van november 2012). Op $30,04 respectievelijk $31,09 ligt weerstand zijnde de multiyear high van april. We kunnen een pullback verwachten (reactie) op de recente daling richting $31. Dit zou dan een kans kunnen zijn om aandelen te verkopen, danwel short te gaan.
De app downloaden
Op dagbasis mogen we nog niet volle bak short, vandaar 1 timeframe lager: op uurbasis is duidelijke verzwakking, dus zoeken we op deze time frame een (short)entry. Bijvoorbeeld klein short rond de huidige koers van $28,50 en bijgeven onder $28.
We kunnen desalniettemin een daling verwachten (ver) onder $27 uit hoofde van het negatieve reversal patroon op dagbasis.
2. Altijd met de trend meehandelen: b.v. positie innemen en bij breakouts positie uitbreiden. Een shortpositie innemen als het aandeel herstelt richting $31, of toch nu al rond $28,50 short gaan in anticipatie op een verdere daling richting koersdoel $24 zijnde de low van november vorig jaar. Op uurbasis is er duidelijke verzwakking en zou een kleine shortpositie kunnen worden ingenomen met stop-loss boven $31. Uitbreiding van shortposities kan bij een duidelijke doorbraak van de steun rond $28.
3. Riskmanagement: kijken naar target en stoploss als visie onjuist blijkt te zijn. Inname shortpositie op $28,50 en stoploss boven $31,- (boven all time high) plaatsen. Risico is dan $2,50 versus winstpotentieel van ruim $4,50. Koersdoel: minimaal $24. De winst/risico-ratio van ongeveer bijna 2 op 1 is opportuun.
4. Als je uit je positie wilt en moet: ga dan ook uit de markt en wacht niet tot het ‘ideale’ moment of dat je tot expiratie blijft zitten. Dus boven $31 shortpositie alles sluiten.
Op basis van deze checklist achten wij een shortpositie (a la baisse) in dus kansrijk en verantwoord. Als u een shortpositie te speculatief vindt, dan zou een andere neutrale strategie of kleine shortpositie ook opportuun zijn in afwachting van verdere ontwikkeling.
Baissestrategie met opties mogelijk
Op Pfizer (PfizerPFE) zijn zeer goed verhandelbare opties voorhanden, zij het in Amerika (zie bijgaande tabel). Uiteraard kunnen de opties zeer goed en goedkoop worden verhandeld via Interactive Brokers, danwel Lynx, Todays en Traders Only, maar ook in ieder geval bij BinckBank. Aan de hand van de huidige situatie kunnen we dus een baissestrategie opzetten met opties. Zodra wij een optie-affaire gaan opzetten, dan zullen wij dit uiteraard exclusief aan onze deelnemers aan de Optie Offensief Strategie communiceren.
Harry Klip en Jan Robert Schutte
Disclaimer
Het Optie Academy-team heeft (nog) geen positie (PFE). De auteurs leveren bijdragen op persoonlijke titel. De informatie op deze website is niet bedoeld als professioneel beleggingsadvies of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen.
Handelen in financiële instrumenten en/of cryptovaluta gaat gepaard met een hoog risico, zoals de kans dat u het volledige of een deel van het geïnvesteerde bedrag verliest. Daarom is deze activiteit niet voor alle beleggers geschikt. De koersen van cryptovaluta zijn zeer veranderlijk en kunnen worden beïnvloed door externe factoren zoals financiële, regelgevings- of politieke gebeurtenissen. Als u op marge handelt, zijn de financiële risico's nog hoger.
Voordat u besluit te handelen in financiële instrumenten of cryptovaluta, moet u volledig op de hoogte zijn van de risico's en kosten die zijn geassocieerd met de handel op financiële markten. U dient hierbij rekening te houden met uw beleggingsdoelen, ervaring en bereidheid om risico te aanvaarden. Win indien nodig het advies van een expert in.
Fusion Media herinnert u eraan dat de gegevens die op deze website worden vermeld niet per definitie geheel actueel of accuraat zijn. De gegevens en koersen op de website zijn niet altijd verstrekt door een markt of beurs, maar kunnen ook afkomstig zijn van marktmakers. Daarom zullen de koersen mogelijk niet accuraat zijn en kunnen zij afwijken van de daadwerkelijke koers op een markt. Het zijn indicatieve koersen die niet geschikt zijn voor handelsdoeleinden. Fusion Media en de partijen die de op deze website vermelde gegevens verschaffen, aanvaarden geen aansprakelijkheid voor eventuele verliezen of schade als gevolg van uw handelstransacties of uw gebruik van de op deze website vermelde informatie.
Het is verboden de gegevens op deze website te gebruiken, op te slaan, te reproduceren, weer te geven, te wijzigen, versturen of verspreiden zonder expliciete schriftelijke toestemming vooraf van Fusion Media en/of de partij die de gegevens heeft verschaft. Alle intellectuele eigendomsrechten worden voorbehouden door de partijen en/of beurzen die de op deze website vermelde gegevens verschaffen.
Fusion Media zal mogelijk een vergoeding ontvangen van de adverteerders op de website op basis van uw interactie met hun advertenties.