Dow Jones - Israel, Gazastrook, Energieprijzen, Kwartaalcijfers en Wyckoff Methode
Traders Trefpunt | 16.10.2023 12:11
Terwijl de ogen van de wereld vanaf verleden week al zijn gericht op Israël en de Gazastrook, was ik voor een korte vakantie naar het zonnige Valencia. “Het kan verkeren”, zou Bredero waarschijnlijk hebben gezegd.
Intussen draaide de economische molen natuurlijk gewoon door. Beleggers krijgen aan het begin van de week bevestiging dat de beleidsrente van de Amerikaanse centrale bank niet verder zal hoeven stijgen om de inflatie de kop in te drukken. De opgelopen obligatierentes lijken in dit geval het werk voor de centrale bank op te knappen. Het aantal verwachte rentedalingen voor 2024 neemt nog steeds toe.
Donderdag bleek dat de Amerikaanse consumenteninflatie in september niet verder is afgenomen. De inflatie blijft gelijk aan augustus op 3,7%. Beleggers reageerden hier teleurgesteld op, maar er zijn ook signalen die insinueren dat de inflatie verder zal dalen. De kerninflatie, zonder prijsstijgingen voor voeding en energie, is wel gedaald tot 4,1% op jaarbasis.
De energieprijzen zijn als gevolg van de crisis in het Midden-Oosten flink opgelopen. Beleggers zijn vooral bezorgd dat olieproducerende landen, zoals Saoedi-Arabië of Iran, betrokken raken bij het conflict met Israël, of dat de OPEC+ restricties oplegt aan landen die steun verlenen aan Israël. De crisis in het Midden-Oosten krijgt langzaam maar zeker grip op de beurs. Beleggers vluchten naar veiliger staatsobligaties, deze vraag drukt hierdoor de obligatierente.
Ook is het kwartaalcijferseizoen weer begonnen. De bedrijfsresultaten over het afgelopen derde kwartaal zijn best positief. Amerikaanse bedrijven uit de S&P 500 index verwachten over het derde kwartaal een gemiddelde winststijging van 2,2%. Tot nu toe heeft 6,4% van de bedrijven de resultaten over het afgelopen kwartaal gepresenteerd. 88% presteert momenteel boven verwachting van analisten.
Mijn US bundel, die bestaat uit het gemiddelde van vijf prominente US indices, steeg tijdens mijn afwezigheid met 0.37%. De DJI was voor het grootste gedeelte verantwoordelijk voor deze stijging.
Deze week is het met acht datareleases niet echt druk op de economische kalender. Dit zal echter ruimschoots worden gecompenseerd door de Q3 cijfers die deze week aan de beurt zijn. Dinsdag om half drie worden de Kern- en de reguliere Detailhandelsverkopen over september gepresenteerd.
Woensdag de verleende Bouwvergunningen in september en de Ruwe Olievoorraden. Naar deze laatste ben ik in het licht van de ontwikkelingen in het midden oosten met name benieuwd. Donderdag is het wel weer iets drukker. Dan ontvangen we de Eerste Aanvragen Werkloosheidsvergoeding, de Philadelphia Fed Productie-index voor october, de Bestaande Huizenverkopen in september en voor het diner, om zes uur een toespraak van Fed-voorzitter Powell.
De app downloaden
Dan nog het technische plaatje. Ook niet onbelangrijk voor een Technisch Analist.
In mijn laatste analyse schreef ik dat de DJI zich formeel in een downtrend bevond omdat de koers zich onder het 200 moving average bevond. Op de daggrafiek is dit nog steeds het geval.
De ondergrens van het waardegebied die eerst lag op het ronde getal van 34000 punten is iets verlaagd naar 33800 punten. Dit heeft twee redenen. De eerste reden is het 38.2% Fibonacci retracementniveau dat is uitgezet over de hoog van 1 augustus en de laag van 6 oktober. Op de grafiek is duidelijk te zien dat dit niveau door de koers wordt gerespecteerd. De tweede reden is de dynamische weerstand die wordt gevormd door het 200 moving average.
Tot slot is er dan de candlestick van afgelopen vrijdag. Het opwaarts volume dat vrijwel gelijk ligt aan de blauwe lijn van het maandelijks gemiddelde vertelt mij dat één of meer grote spelers de koers omhoog proberen te drukken om te testen of er voldoende ‘voorraad’ is om hun short orders mee te vullen. Tegelijkertijd pakken zij de stop orders van kleinere spelers mee, die vaak net boven de ronde getallen en Fibonacci niveaus zijn geplaatst. De Wyckoff methode leert je hier overigens alles over.
Lang verhaal kort. De bias voor de DJI is ondanks de bijdrage aan de eerder genoemde bundel nog steeds neerwaarts. Traders speuren dus deze week vooral naar verkoopkansen om met de grote spelers mee te liften als deze eenmaal voldoende verkoopkracht hebben opgebouwd.
Handelen in financiële instrumenten en/of cryptovaluta gaat gepaard met een hoog risico, zoals de kans dat u het volledige of een deel van het geïnvesteerde bedrag verliest. Daarom is deze activiteit niet voor alle beleggers geschikt. De koersen van cryptovaluta zijn zeer veranderlijk en kunnen worden beïnvloed door externe factoren zoals financiële, regelgevings- of politieke gebeurtenissen. Als u op marge handelt, zijn de financiële risico's nog hoger.
Voordat u besluit te handelen in financiële instrumenten of cryptovaluta, moet u volledig op de hoogte zijn van de risico's en kosten die zijn geassocieerd met de handel op financiële markten. U dient hierbij rekening te houden met uw beleggingsdoelen, ervaring en bereidheid om risico te aanvaarden. Win indien nodig het advies van een expert in.
Fusion Media herinnert u eraan dat de gegevens die op deze website worden vermeld niet per definitie geheel actueel of accuraat zijn. De gegevens en koersen op de website zijn niet altijd verstrekt door een markt of beurs, maar kunnen ook afkomstig zijn van marktmakers. Daarom zullen de koersen mogelijk niet accuraat zijn en kunnen zij afwijken van de daadwerkelijke koers op een markt. Het zijn indicatieve koersen die niet geschikt zijn voor handelsdoeleinden. Fusion Media en de partijen die de op deze website vermelde gegevens verschaffen, aanvaarden geen aansprakelijkheid voor eventuele verliezen of schade als gevolg van uw handelstransacties of uw gebruik van de op deze website vermelde informatie.
Het is verboden de gegevens op deze website te gebruiken, op te slaan, te reproduceren, weer te geven, te wijzigen, versturen of verspreiden zonder expliciete schriftelijke toestemming vooraf van Fusion Media en/of de partij die de gegevens heeft verschaft. Alle intellectuele eigendomsrechten worden voorbehouden door de partijen en/of beurzen die de op deze website vermelde gegevens verschaffen.
Fusion Media zal mogelijk een vergoeding ontvangen van de adverteerders op de website op basis van uw interactie met hun advertenties.